Российская валюта сменила курс на снижение?

Курс российской валюты несколько торговых дней подряд медленно, но постоянно снижается. Большинство аналитиков причиной подобного поведения курса считают участившиеся высказывания представителей власти о возможных валютных интервенциях ЦБ РФ. Такие заявления формируют версии об окончании тренда укрепления рублевого курса.

За прошедшую неделю многие чиновники говорили о рублевом курсе и его перспективах на рынке. Суть высказываний участники рынка восприняли как сигнал для сокращения спекулятивных операций и перехода в более спокойной игре на укрепление рубля. Волатильности и массового выхода не зафиксировано, но российская валюта все же перешла к ослаблению.

Одновременно с выступлений чиновников, Центробанком тоже было сделано заявление об отсутствии намерений по приобретению валюты и сохранении монетарной политики с плавающим курсом. Некоторое участие в торговом процессе не исключается, но строго в рамках бюджетного формате.

Также прозвучало заявление главы Минэкономразвития, который подчеркнул важность правительственного решения о сохранении дополнительных доходов от реализации нефти и исключении растрат данных средств на поддержку рублевой позиции. Применять сверхдоходы от продажи сырья регулятор сможет для сглаживания рыночной волатильности и небольшой корректировки рыночных цен.

Ранее о возможности интервенций со стороны ЦБ говорил вице-премьер РФ. Эксперты склоняются к мнению, что ЦБ все-таки будет пополнять валютные запасы, но проводить операции будет через Министерство финансов.
Аналитики банка JPMorgan ожидают интервенций в ближайшее время, поскольку это позволит ЦБ сдерживать повышение курса и не допускать повышенной волатильности, наносящей вред экономической стабильности государства.

Пока на рынке на наблюдается однозначных сигналов о радикальных изменениях или разворотах, присутствуют незначительные колебания и слабая динамика курса рубля. Пара рубль/доллар также показывает снижение, но до целевого значения, сигнализирующего о развороте, пока не дошло.

Активисты ОНФ предлагают ЦБ новый порядок надзора на рынке финансовых услуг

Активисты ОНФ планируют предложить ЦБ РФ разработать коэффициент соотношения дохода и общего долга заемщика, а также ввести регулярные контрольные закупки страховых, финансовых и кредитных продуктов.

Для реализации идеи необходимо создать новый отдельный закон, регламентирующий сферу защиты потребительских интересов именно в сфере финансовых взаимоотношений. Также, считают авторы инициативы, регулятору необходимо ввести на рынке систему превентивного надзора и ввести ответственность для кредиторов перед потребителями финуслуг.

Проект, созданный на базе исследования жалоб граждан на услуги в сфере финансов, авторы планируют представить Центробанку в феврале. В ЦБ известному изданию также сообщили о начале работы по данному вопросу — некоторые инициативы уже запущены регулятором.

Данные для создания проекта активисты ОНФ получили в результате масштабной работы — мониторинга обращений граждан на тематических ресурсах в интернете. В целом, специалистами фонда было изучено более 4500 обращений, среди которых преобладали жалобы на потребительское кредитование и услуги автостраховщиков, который зачастую сопровождаются навязыванием лишних, ненужных услуг.

Все данные по исследованию будут переданы в ЦБ РФ, а представители ОНФ обратятся с предложением к регулятору о формировании законодательной базы.

Важнейшим шагом в этом вопросе является безопасность и надежная защита интересов потребителя, считают разработчики. Превентивный надзор со стороны регулятора, периодические контрольные закупки и другие меры, предложенные ОНФ помогут повысить безопасность финансовой сферы услуг для конечных пользователей банковских продуктов.

Другим предложением ОНФ стало введение ответственности для кредиторов и формирование единого делового оборота в сегменте финуслуг. Основным условием авторы инициативы считают запрет для кредиторов на выдачу заемных средств клиентам, чьи долги в совокупности превышают текущий доход.

Инвесторы заинтересовались российской экономикой на международном форуме в Давосе

На экономическом форуме WEF «русский день» прошел в дискуссиях об инвестиционных возможностях страны. В 2017 году лидеры крупных компаний и государств исследуют различные «лидерские» по многим направлениям и сферам деятельности.

После двухлетнего отсутствия российских вопросов в повестке Давоса, в этом году все-таки прошла сессия, на которой обсуждалась экономика РФ, с участием И. Шувалова и М. Орешкина. Все вопросы, касающиеся инвестирования в российскую экономику, пользовались особым вниманием собравшихся.

В течение сессии глава Минэкономразвития РФ провел совещание в закрытом формате с главами крупнейших глобальных компаний, среди которых присутствовали представители Novartis, DeutscheBank, Carlsberg, Coca-Cola, Sun Group и другие. Предметом разговора участников являлась будущая стратегия РФ относительно якорных иностранных инвестиций.

Лидеры бизнеса интересовались стратегией развития РФ, а также выясняли вопросы расширения возможностей для инвестиционных вложений.

Безусловно, сегодняшние инвестиционные перспективы в России весьма локальны и, в некотором роде, условны, но они действительно привлекательны, считают участники рынка. Наиболее интересным моментом в Давосе стала оценка различных «лидерских» стратегий — их на сессии WEF рассматривали по аспектам. По мнению экспертов, наиболее интересной стала стратегия Китая с позиции долгосрочных инвестиций, а также новая лидерская стратегия США, которая должна реализоваться при Трампе.
Также на международном форуме внимание участников привлекло выступление премьер-министра Великобритании с информацией о Brexit — Тереза Мэй назвала это решение стремлением государства к большей глобализации, чем позволяют рамки Евросоюза.

Вообще, будущее европейской экономики и ее дальнейшая торговая политика стали главными неофициальными вопросами давоссокого мероприятия. Конечно, многие инвесторы оценили привлекательность российского рынка, но все же основными факторами для большинства являются будущее Америки и стабильность в Европе.

ЦБ может снизить ключевую ставку, чтобы остановить дальнейшее укрепление рубля

Российский рубль почти неделю находится ниже уровня 60 относительно американского доллара. На таком уровне последний раз рубль был зафиксирован летом 2015 года, когда Центробанком активно скупалась валюта для формирования Резервного фонда. Но сегодня представители ЦБ уже не выходят с интервенциями на рынок.

Вероятность валютных интервенций от ЦБ РФ возможна лишь после возобновления снижения ставок, считают аналитики Bank of America. Они заключили, что в целом, рублевый курс соответствует позиции нефти и прочим параметрам справедливой стоимости. Именно справедливая цена также называется экспертами Citigroup основным аргументом против валютных интервенций.

Сегодня большинство рыночных дискуссий ведется именно о монетарной политике ЦБ, перспективам развития российской валюты аналитики уделяют особое внимание. Это основано на опасениях экспертов, ведь чрезмерно сильный курс способен лишить импульса экономику, которой он необходим для выхода из наиболее продолжительной за 20 лет рецессии.

Многие рыночные эксперты прогнозируют возобновление интервенций ЦБ исключительно после снижения базовых ставок, поскольку дальнейшее укрепление рублевого курса создаст фактор давления на регулятор.

В 2016 году российский регулятор дважды уменьшал ключевой показатель. В декабре глава ЦБ Набиуллина сообщила о вероятности следующего снижения только во II полугодии 2017. Текущий ключевой показатель составляет 10%.

Главным признаком уязвимости российской валюты является текущее положительное сальдо за 2016 год платежного баланса РФ, которое находится на минимальном уровне и составляет $22,2 млрд. Аналогичный показатель наблюдался лишь в 1998 году. Столь маленький показатель связан с восстановлением импорта, опережающим экспорт.

Однако, несмотря на стагнацию экспорта, аналитики не исключают небольшой коррекции рубля после фиксации прибыли трейдерами по операциям carry trade.

МетаТрейдер 4 — это обман

МетаТрейдер 4 — это самая популярная программа для трейдинга в России и СНГ. Об этом много говорят и пишут, разработчикам выдают награды, трейдеры пищат в экстазе, сравнивая ее с допотомным Квиком. Но почти никто не рассказывает, что Метатрейдер 4 — обман и самый большой развод на форексе.

МетаТрейдер 4 появился в 2005 году. Его разработчик — компания MetaQuotes, имеющая российские корни и кипрскую прописку. На сайте MetaQuotes разнятся даже данные, сколько компаний пользуется МетаТрейдер 4. В одном месте указано 300, в другом 600. Расхождения плюс минус километр — это в каком-то смысле уже норма для продукта.

4444444444

66666666666666666666

В общем, от 300 до 600 контор дурят нашего брата с помощью метака по чем зря.

Эта управляемая игрушка придумана для обогащения форекс-брокеров и самого разработчика. У нее регулируется и настраивается все. Любые попытки победить коллективный разум дилеров и находящихся у них на подмоге айтишников обречены на неудачу. Конечно счастливчики, обнаружившие очередную дыру и в этой программе, находятся регулярно. Но дыры латают быстро, а вот заработать честно, играя с брокером в азартные игры, вряд ли получится.

Главная причина проста — терминал мета трейдер не имеет никаких шлюзов для подключения к бирже или иному источнику ликвидности. То есть вторая сторона в сделке купил-продал с трейдером — это всегда брокер. Что он будет делать со свалившимися на него позициями клиентов — это вопрос только его совести и ума. Когда ума нет- все переварится в себе. Итог понятен — свои деньги закончатся быстрее клиентских и придется совать лапу в трейдерские депозиты, которые однако тоже быстро придут к концу. Если у брокера есть хоть немного ума, он сделает себе хотя бы подобие хеджирования. И тогда есть шансы на долгую и счастливую жизнь, но и они призрачны. Видя клиентские депозиты, жадный до денег брокер всегда хочется забрать их целиком, заставив клиента с помощью различных настроек все по-быстрому «проиграть». Недостаток в том, что вот так понять,

хеджирует тебя брокер или нет в принципе невозможно. Понятно, что никто никакие сто долларов выводить на рынок не будет, оно и не надо. Если тебя перекрывают внутри — и фиг с ним. Но вот если перекрыть внутри некем, а надо, то это уже риски самого трейдера.

У Мета Трейдера много всяких интересных рубильничков, которые призваны «помочь» брокеру не расставаться с вашими деньгами. Есть конторы, которые пользуются ими умело, а есть те, кто крутят гайки во все тяжкие — регулируя и время исполнения, и графики, и всякие шпиль-гэпы-реквоты. Когда изначально ты слабая сторона в сделке — зачем лезть в это болото. Но горе-трейдеры стараются и снова теряют свои деньги, а потом пишут в сети не уставая отзывы о Метатрейдер 4 и его хозяевах. Да, кто-то выиграет, потому что иначе совсем никак — кто понесет деньги в лавочку где 100процентные убытки, но большинство проиграет.

Зная столько о настройках метатрейдера, понимая что ни к какой бирже он не подключен — трейдеру стоит сразу осознать — никакого самого честного и прозрачного форекса с мета трейдер 4 не будет. Если у брокера метатрейдер 4 — он в любом случае контролирует ситуацию, а вы нет.

Но российском рынке M&A зафиксирован рекордный объем сделок

Объем сделок с привлечением российских активов в сфере слияния и поглощения поднялся до максимального уровня за 3 года — оборот на рынке M&A составил около $40 млрд, сообщает Reuters. Ведущим драйвером роста стали компании с госучастием, а также организации, взаимодействующие с ТЭК. Однако, в 2017 году участники рынка делают ставку на торговлю и высокотехнологичные стартапы.

Объем операций по приобретению компаний РФ иностранными инвесторами увеличился на 72% — это максимальное значение с 2012 года. Сделки по покупке иностранных компаний российскими также повысились в объеме на 63%, достигнув уровня 2007 года.

Эксперты объясняют подобный рост увеличением портфельных инвестиций, что вполне логично на фоне усиления ожиданий подъема экономики.

Наибольшее количество M&A-сделок было зафиксировано в топливно-энергетическом сегменте — объем данного рынка превысил $30,7 млрд.
Специалисты считают, что такое увеличение обосновано динамикой нефтяных цен — восстановление стоимости углеводородов сделало российские компании привлекательными для покупки.

Основной стимул на российском рынке M&A сформировали компании с госучастием. Крупнейшей сделкой стала покупка акций Essar Oil российской «Роснефтью» за $12,9 млрд. Дополнительным фактором стали бюджетные доходы от приватизации.

Однако, руководитель Минэкономразвития РФ заявил, что государство не должно играть значительную роль в экономических процессах. Он считает, что ускорение экономике могут придать конкурентные рынки, а не приватизация.

Несмотря на то, что в сделках M&A за 2016 год преобладал сегмент ТЭК, на 2017 год экспертные прогнозы направлены на рынок высоких технологий. В конце года из этого сектора инвестиционные фонды выходили массово, поэтому высока вероятность разворота тренда именно в этом направлении.

ТЭК сохранит инвестиционную привлекательность, поскольку этот сегмент обладает высоким потенциалом роста. Однако, внутри РФ эксперты считают более выгодным торговый бизнес, который будет расти благодаря увеличению потребления.

Инвестиционные банки ожидают роста доходов в 2017 году до 50%

Российские инвестиционные банки за минувший год продемонстрировали лучшие показатели по доходности с 2013 года. Основной объем доходов обеспечили операции андеррайтинга и синдицированного кредитования на долговом рынке.Банковские структуры ожидают в 2017 году повышенной активности в сфере корпоративного слияния и акционерного капитала.

В целом, банки за 2016 год заработали на инвестиционных операциях около $350 млн, подсчитали в Thomson Reuters, что стало максимальным показателем с 2013 года. Инвестиционно-банковский сектор в РФ восстановился после двухлетнего падения, заключили аналитики.

Большая часть комиссионных (более $121 млн) получена банками в сфере синдицированного кредитования — общий доход за год в этом направлении превысил предыдущий результат в 2,5 раза. Доход от андеррайтинга составил $120 млн, при этом к традиционным операциям на внутреннем рынке добавились сделки по еврооблигациям. Рынок ECM отразил хорошую динамику, но объем комиссионных в сфере привлечения акционерного капитала пока остается на неудовлетворительном уровне, хотя доход инвестбанков увеличился вдвое.

Область слияния и поглощения не принесла доходов банковскому сектору — годовой показатели снизился на 15% относительно предыдущего значения. Некоторые банкиры отмечают, что небольшой объем сделок в указанном сегменте можно объяснить повышенной активностью 2015 года.

В общем, все российские активы продемонстрировали положительную динамику за год и увеличение показателей дохода. Участники рынка считают, что зарубежные инвесторы понемногу возвращаются и ситуация стабилизируется, высока вероятность перспектив роста и в 2017 году.

Российский рынок продолжает лидировать среди развивающихся стран по уровню доходности и мультипликаторов, заявляют аналитики. Дополнительную привлекательность для инвесторов создает вероятность восстановления дружеских отношений между РФ и США. Повышение активности участники рынка ожидают в области корпоративного слияния, долгового капитала и ECM.

Всемирный банк сообщил о выходе РФ из кризиса и оживлении промышленной сферы страны

Всемирный банк в своем недавнем глобальном отчете по состоянию мировой экономики отразил мнение, что кризисный период в РФ исчерпал себя и в начавшемся году вполне возможно восстановление многих направлений, включая финансовую и производственную сферы.

По расчетам экспертов ВБ, 2017 год в российской экономике покажет некоторый рост — около 1,5%, однако, обогнать глобальный рост (по недавнему поручению Путина) ей не удастся. На 2018 год также прогнозируется рост — около 1,7%, в 2019 году, по мнению специалистов, также не случится прорыва экономики РФ до заданных президентом значений. Аналогичный расчеты уже представлялись Всемирным банком и в прошлой версии доклада, опубликованном осенью 2016 года.

Российская промышленность также отмечена в докладе ВБ — производство вышло из кризисного положения, благодаря изначальной подготовке государства к затишью и низким ценам на сырьевом рынке.

Сейчас эксперты ВБ отмечают значительное оживление в российской промышленной отрасли — это сообщалось на лондонской пресс-конференции Всемирного банка. По словам авторов, средняя цена сырья (в частности, нефти) снизилась примерно на 30%, но за весь годовой период котировки повысились на 70%, что привело к восстановлению положения экспортеров и производителей нефти, включая российские компании.

Также, подчеркнули экономисты, Россия на весьма ранней стадии начала вводить разнообразные меры по изменению собственной политики и положений экономики. Это позволило валютному курсу свободно колебаться, что позволило государству своевременно поставлять необходимую для поддержки экономики ликвидность. Наиболее важным шагом в действиях властей РФ стало создание подходящих условий для сырьевого рынка в период ослабления данного направления.

В ближайшее время Трамп не сможет решить вопрос с антироссийскими санкциями

Одним из главных вопросов к новоизбранному американскому президенту является антироссийская санкционная политика. Многих участников рынка интересует позиция Трампа — будет ли он корректировать заданный Обамой курс или пересматривать ограничительные меры.

Но если Трамп настроен на смягчение санкций, реализовать такие меры ему будет непросто. Все меры, принятые против Москвы, условно разделяются на действия конгресса и личные инициативы Обамы. Трамп может изменить персональные постановления уходящего президента — это вполне в его власти. Но у него практически нет рычагов влияния на конгресс, поэтому эти постановления сегодня скорректировать невозможно.

Эксперты считают, что решение про санкциям Трамп будет принимать после встречи с российским президентом. При достижении определенных договоренностей высока вероятность отмены санкций, которые находятся в непосредственной власти президента США.

Однако, американский аналитик Chatham House считает, что на корректировку американской политики относительно РФ может уйти длительное время. Политолог Джеймс Шерр не видит смысла делать ставки на улучшение отношений между государствами, поскольку Трамп не уполномочен изменять постановления конгресса, и для серьезных изменений ему потребуется идти на внутренний конфликт в администрации. Если он будет вводить новую политику относительно России, потребуется несколько месяцев, считает аналитик.

Российские политологи также указывают на то, что санкции конгресса зачастую мешают исполнительной власти США. Более того, некоторые ограничения, введенные подобным образом, уже стали неактуальными, но по-прежнему являются действующими.
Реальная стратегия Трампа неизвестна, отмечают политологи, но смягчение либо отмена санкции точно не будут первоначальными задачами нового лидера. Односторонних шагов от Трампа ожидать не стоит, считают эксперты, изменения возможны лишь после достижения определенных договоренностей.

Сам Д. Трамп тему антироссийских санкций предпочитает игнорировать.

Проверка биткоин-биржи BTCC регулятором КНР обрушила курс криптовалюты

11 января шанхайский филиал Народного банка КНР и несколько других ведомств начали проверку деятельности Биткоин-биржи BTCC. По официальному заявлению властей проверка производится с учетом рыночных рисков и осуществляется с целью защиты пользователей и клиентов.

Проверке подвергнутся такие направления деятельности BTCC, как проведение операций с иностранной валютой, наличие лицензий на финансовые транзакции, а также будет проконтролировано несанкционированное кредитование клиентов. Надзорная комиссия планирует проверить соответствие биржи нормам «антиотмывочного» закона, стандартам безопасности и причастность структуры к возможным рыночным манипуляциям.

Это событие немедленно отразилось на рыночных операциях — курс биткоинов мгновенно снизился до $850. За прошедшую сессию криптовалюта потеряла более 12% стоимости, временами снижаясь до уровня в $800.

Ранее регулятор Китая был проведен ряд встреч с представителями крупных бирж, работающих с криптовалютами, включая BTCC.
При встрече особое внимание было уделено нелегальному статуса биткоина — в Китая криптовалюта признана виртуальным товаром. На этом основании НБК обратился к пользователям с призывом с особой осторожностью использовать биткоины для финансовых операций, а также еще раз проинформировал о возможных рисках таких действий.

Биткоин-биржа BTCC сообщила пользователям о начале проверочных мероприятий, уточнив, что действия властей являются следствием дискуссии. Также в заявлении BTCC утверждается, что на работе биржи никак не отразятся текущие проверки.

Накануне некоторые местные СМИ представили неподтвержденные данные о создании властями Китая обособленного регулирующего органа для криптовалютного бизнеса. Также есть информация о запуске платформы, основной функцией которой будет защита инвесторов, работающих с криптовалютами.

По мнению некоторых участников рынка, правительство страны проводит переговоры и проверки бирж криптовалюты для формирования свода правил для данного сегмента бизнеса.